Откуда берутся деньги у БКС, если все акции в моем продукте упали?
На рынке структурных продуктов есть немало решений с защитой капитала. Даже если их инвестидея не сработала, инвестор получает обратно всю вложенную сумму или ее часть. В этой статье мы расскажем, как работает такая защита и почему не стоит опасаться, что в случае падения активов сумма инвестиций не вернется.
3 минуты
25.08.22
Откройте счет
в БКС Мир Инвестиций
в БКС Мир Инвестиций
Что такое Структурный продукт
Структурный продукт — это готовое инвестиционное решение с заранее известным сроком, риском и другими условиями. Он представляет собой сочетание традиционных финансовых инструментов (чаще всего инструментов с фиксированной доходностью) и производных финансовых инструментов (фьючерсов, опционов). Благодаря профессионально подобранному составу структурные продукты позволяют инвесторам достигать конкретных целей — от реализации краткосрочных спекулятивных идей до долгосрочных вложений с возможностью получения регулярного дохода.
Многие инвесторы уверены, что, получая купоны по структурному продукту, они просто делят часть прибыли с инвестиционной компанией. Например, если ставка составляет 15% годовых, это значит, что компания зарабатывает 25% и просто отдает инвестору часть дохода. Более того, есть мнение, что компания зарабатывает вовсе не на базовых активах, а покупает на деньги клиентов условную «недвижимость на Кипре».
Многие инвесторы уверены, что, получая купоны по структурному продукту, они просто делят часть прибыли с инвестиционной компанией. Например, если ставка составляет 15% годовых, это значит, что компания зарабатывает 25% и просто отдает инвестору часть дохода. Более того, есть мнение, что компания зарабатывает вовсе не на базовых активах, а покупает на деньги клиентов условную «недвижимость на Кипре».
Как же работает защита вложений
Секрет тут довольно простой. Внутри структурного продукта присутствует сразу несколько разных классов активов, каждый из которых выполняет свою задачу.
Рассмотрим пример: Представьте, что вы инвестируете 100 000 рублей в продукт на 3 года. И при этом в условиях указано, что даже при снижении стоимости базового актива вы получите назад инвестированную сумму в полном объеме. А если актив вырастет, заработаете 170% от его роста.
Первое, о чем заботится компания, создавая такой продукт, — за счет чего через три года вам будет выплачена вся сумма инвестиций, если актив упадет. За защиту в продукте отвечают надежные инструменты с фиксированной доходностью, например, облигации. Их задача дорасти до размера изначально инвестированной суммы за счет накапливающихся купонов, которые выплачиваются эмитентами этих надежных инструментов в течение работы продукта. Объем средств зависит от ставки этого самого купона. Чем купон выше, тем меньше потребуется резервировать средств для защиты, а значит больше будет для доходной части. Оставшаяся сумма идет в так называемую рисковую часть, которая нацелена исключительно на получение дохода от роста выбранного базового актива и, как правило, состоит из производных финансовых инструментов.
Кстати, уровень защиты в продуктах вы можете определять самостоятельно до начала инвестирования, тем самым влияя и на размер потенциального дохода.
Кстати, уровень защиты в продуктах вы можете определять самостоятельно до начала инвестирования, тем самым влияя и на размер потенциального дохода.
Инвестируйте из любой точки мира, покупайте и продавайте валюту по выгодному курсу, пользуйтесь умными подсказками и качественной аналитикой.
Приложение БКС Мир инвестиций
Отсканируйте QR-код и скачайте приложение
ООО «Компания БКС», лицензия № 154-04434-100000 от 10.01.2001 г. на осуществление брокерской деятельности. Выдана ФСФР. Без ограничения срока действия. С информацией об ООО «Компания БКС» можно ознакомиться: https://broker.ru/disclosure. Подать поручение на заключение структурных продуктов (срочных внебиржевых контрактов) могут только квалифицированные инвесторы. Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном материале, могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, инвестиционным целям. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в настоящем материале. Не является банковским вкладом, на данный продукт не распространяется система страхования вкладов АСВ.
Как вам статья?