Что такое ROI

Помимо своего основного назначения, показатель также позволяет:

• оценивать размер первоначальных вложений в проект;
• определять, сколько средств понадобится для функционирования организации;
• устанавливать стратегию по масштабированию и развитию бизнеса;
• выбирать наиболее продуктивные для бизнеса каналы продвижения;
• не допускать избыточных и неэффективных вложений в проект.

Существует несколько модификаций формулы, позволяющей рассчитать показатель. Для начала рассмотрим наиболее простую вариацию, которая широко используется инвесторами.

Данная формула предназначения для упрощенного анализа и дает ответ на вопрос о том, окупаются ли вложения в проект. Если вы получили значение, которое составляют больше нуля, значит, ответ положительный. Если же полученное число — отрицательное, это показатель нерентабельных инвестиций в бизнес.

Есть и более сложные вариации формулы, которые позволяют получить дополнительную информации. Как пример, приведем формулу для расчета того, насколько увеличился бюджет по итогам заданного периода.

ROI часто путают с другими показателями: такими, как ROMI и ROAS. В некоторых случаях их и вовсе обобщают, используя обозначение ROI, чтобы избежать недопониманий. При этом показатели имеют различия. Главное из них состоит в том, что ROI учитывает все инвестиции, которые были вложены в проект, а ROMI и ROAS — только траты на маркетинг и рекламу соответственно.

Также вместе с ROI часто упоминают и другой показатель — ДРР. Он обозначает долю рекламных рынков и отражает ту часть доходов от рекламы, которая идет на ее реализацию. Разница между ROI и ДРР в том, что при благоприятных обстоятельствах первый коэффициент должен быть высоким, а второй — низким.

Показатель ROI используется в различных сферах деятельности. Поэтому сложно определить единое значение, характеризующего эффективность. В большинстве случаев инвестиции считаются рентабельными, если показатель ROI — положительный, то есть больше нуля. Соответственно, если значение отрицательное, проект является неэффективным.

Как и большинство модификаторов, ROI наиболее показателен при сравнении организаций, которые принадлежат к одному сектору экономики. Для каждого из направлений есть собственные рекомендации по анализу ROI:

Смоделируем ситуацию: в декабре вы приобрели акцию, которая стоила 5 000 рублей. При этом по ценной бумаги начислялись ежемесячные дивиденды — 100 рублей. Когда в мае актив вырос в стоимости, и его цена составляла 10 000 рублей, вы решили его продать. Используем формулу расчета ROI, чтобы определить, были ли ваши вложения рентабельными. Для начала необходимо посчитать прибыль, которую вы получили с декабря по май.

Затем определим показатель ROI по формуле, которую мы рассматривали выше.

Из вычислений следует, что каждый инвестированный вами рубль принес доход, равный 1,1 рубля чистого дохода. Полученные результат говорит о том, что вложения были рентабельными, а сделка — выгодной.

При вычислении показателя можно допустить ошибки, которые приведут к неточностям и некорректным результатам. Рассмотрим некоторые из них:

К преимуществам ROI можно отнести:

Помимо явных достоинств, ROI имеет и ряд недостатков:

Наряду с ROI также используют и другие показатели: ROMI и ROAS. Рассмотрим, для каких целей они применяются и чем различаются:

Если в результате расчета ROI у вас получилось отрицательное значение, это говорит о том, что вложенные инвестиции не окупаются, а бизнес в данный момент — нерентабелен. Показатель со знаком минус — это сигнал о том, что стоит пересмотреть стратегию развития проекта, а также по возможности сократить расходы на ряд статей.